人工智能（AI）是2024年股市的主导主题。随着高耗电的数据中心导致电力需求飙升，部分人工智能芯片股、人工智能软件股甚至能源股表现出色。
根据 摩根士丹利明年，仅全球最大的四家科技公司就可能花费总计 3000 亿美元来开发人工智能。因此，它很可能在整个 2025 年仍然是股市的主角。
但选出个人的赢家和输家并不容易。 超微半导体公司 2024 年前几个月，该股上涨了 50%，但年底仍有望实现这一目标 向下 10%。在 12 个月前预测这一系列事件是不可能的，特别是因为 AMD 现在是人工智能芯片的领先供应商。
因此，大多数投资者最好购买专注于人工智能的交易所交易基金（ETF），因为它可以为这场技术革命提供多元化的投资机会。
ETF 持有数百甚至数千只个股是很常见的，但由于人工智能行业仍处于早期阶段，该领域的大多数 ETF 只持有几十只股票。因此，它们高度集中，投资者只能将它们作为其他基金和个股的平衡投资组合的一部分购买。
话虽如此，投资者应该寻找对该行业具有多元化投资的人工智能 ETF。换句话说，一个好的ETF将持有AI硬件公司的股票，例如 英伟达、人工智能软件公司如 微软，甚至将人工智能部署到其传统业务中的公司，例如 元平台 或者 立即服务。
尽管人工智能可能会创造大量价值，但过去的科技繁荣（如互联网）告诉我们，波动性是整个过程的一部分——一些公司会打出全垒打，而另一些公司则会彻底失败。通过在每个人工智能领域占有一席之地，投资者可以最大限度地提高持续产生正回报的机会。
这就是为什么 Roundhill 生成型人工智能和技术 ETF （纽约证券交易所：聊天） 和 iShares未来人工智能和科技ETF （纽约证券交易所代码：ARTY） 可能是投资者在新的一年里可以选择的最好的两只人工智能 ETF。
这是一只典型的人工智能基金，因为其唯一目标是投资于开发推动人工智能革命向前发展的基础设施、平台和软件的公司。
该ETF只持有50只股票，而且相对头重脚轻，因为仅其最大的5个仓位就占其投资组合总价值的26.6%：
|
库存 |
Roundhill ETF 投资组合权重 |
|---|---|
|
1.英伟达 |
7.69% |
|
2. 字母 |
5.75% |
|
3.微软 |
5.34% |
|
4.元平台 |
4.16% |
|
5. 台积电 |
3.67% |
数据来源：Roundhill Investments。截至 2024 年 12 月 23 日，投资组合权重是准确的，并且可能会发生变化。
这五只股票的组合本身就是多元化的。 Nvidia 和Taiwan Semi 涵盖了人工智能硬件方面，Alphabet 和微软在人工智能软件上下了重注，Meta 正在将人工智能整合到其 Facebook 和 Instagram 社交网络中。
除了前五名的头寸之外，Roundhill ETF 还拥有其他几只受欢迎的人工智能股票，例如 帕兰提尔科技, 甲骨文， 和 苹果。它还拥有少量仓位 瑞致达能源 和 星座能源，它们与科技公司达成了为其人工智能数据中心供电的重大协议。
该基金于 2023 年才成立，因此没有很长的历史记录供投资者分析。然而，它在 2024 年创造了高达 38% 的回报率，碾压了 标准普尔 500 指数，上涨了 24%，并且 纳斯达克100，上涨了31%。
该ETF的费用率为0.75%，这是基金每年扣除用于支付管理费用的比例。即使对于非常专业的基金来说，这个数字也相对较高。 Vanguard 发行的大多数低成本 ETF 的费用率都低于 0.1%，甚至 iShares ETF（我即将讨论）的费用率也仅为 0.47%。
这可能是持有 Roundhill ETF 的一个缺点。然而，由于其令人难以置信的回报，它在 2024 年肯定弥补了其高成本，如果人工智能股票继续走高，2025 年可能会再次出现这种情况。
iShares ETF 成立于 2018 年，专注于机器人和人工智能，但于 2024 年 8 月更改了名称和目标。现在它的目标是投资人工智能竞赛中公司的整个价值链，包括那些构建人工智能基础设施、开发生成式人工智能、提供人工智能服务等等。
与 Roundhill ETF 一样，该基金也仅持有 50 只股票。其前五名职位占其投资组合总价值的23.4%，并且每个职位都在人工智能硬件领域运营：
|
库存 |
iShares ETF 投资组合权重 |
|---|---|
|
1. 博通 |
5.69% |
|
2. 阿里斯塔网络 |
4.73% |
|
3.英伟达 |
4.50% |
|
4.超微半导体公司 |
4.29% |
|
5. 维谛技术控股公司 |
4.19% |
数据来源：iShares。截至 2024 年 12 月 23 日，投资组合权重是准确的，并且可能会发生变化。
Broadcom 和 Arista Networks 提供数据中心网络设备，帮助运营商优化其基础设施。然而，博通还生产人工智能加速器，这是一些定制数据中心芯片，一些科技巨头将其用作 Nvidia 图形处理单元 (GPU) 的替代品。
另一方面，Advanced Micro Devices 是 Nvidia 在数据中心 GPU 市场的直接竞争对手。此外，它是个人电脑人工智能芯片的领先供应商，随着更多人工智能工作负载在设备上处理，这可能成为该公司未来几年的主要增长动力。
当你观察除前五名持仓之外的情况时，iShares ETF 的多元化程度更高一些。它持有 Palantir 等许多人工智能公司的股份， 亚马逊、Alphabet、Microsoft 和 Meta 平台。
由于iShares ETF今年8月12日才重组其投资组合，其业绩历史极其短暂。然而，此后该指数上涨了 24%，几乎是标准普尔 500 指数同期涨幅的两倍。然而，四个月的时间还不足以得出任何真正的结论。
尽管如此，从其投资组合的质量来看，这看起来是 2025 年值得买入的一个不错的 ETF——如果明年人工智能仍然是股市的主导主题，它应该表现得非常好。
在购买 Tidal Trust II – Roundhill Generative Ai & Technology ETF 股票之前，请考虑以下因素：
这 Motley Fool 股票顾问 分析团队刚刚确定了他们认为的 10只最佳股票 投资者现在就可以购买……而 Tidal Trust II – Roundhill Generative Ai & Technology ETF 并不是其中之一。入选的 10 只股票可能会在未来几年产生巨额回报。
考虑何时 英伟达 于 2005 年 4 月 15 日列出此列表…如果您在我们推荐时投资了 1,000 美元， 你将有 859,342 美元!*
股票顾问 为投资者提供了一个易于遵循的成功蓝图，包括建立投资组合的指导、分析师的定期更新以及每月两只新股票的选择。这 股票顾问 服务有 超过四倍 自 2002 年以来标准普尔 500 指数的回归*。
查看 10 只股票 »
*截至 2024 年 12 月 23 日股票顾问返回
约翰·麦基 (John Mackey) 是亚马逊子公司 Whole Foods Market 的前首席执行官，也是 The Motley Fool 的董事会成员。 Suzanne Frey 是 Alphabet 的高管，也是 The Motley Fool 的董事会成员。兰迪·扎克伯格 (Randi Zuckerberg) 是 Facebook 前市场开发总监兼发言人，也是 Meta Platforms 首席执行官马克·扎克伯格 (Mark Zuckerberg) 的妹妹，也是 The Motley Fool 的董事会成员。安东尼·迪·皮齐奥 (Anthony Di Pizio) 没有持有上述任何股票的头寸。 Motley Fool 持有并推荐 Advanced Micro Devices、Alphabet、亚马逊、苹果、Arista Networks、Meta Platforms、微软、Nvidia、甲骨文、Palantir Technologies、ServiceNow 和台积电。 Motley Fool 推荐 Broadcom 和 Constellation Energy，并推荐以下期权：多头 2026 年 1 月 395 美元的微软看涨期权和空头 2026 年 1 月 405 美元的微软看涨期权。 Motley Fool 有披露政策。
2025 年值得自信买入的 2 只人工智能 ETF 最初由 The Motley Fool 发布
关键词：Advanced Micro Devices,Nvidia,人工智能,人工智能革命,数据中心,生成式人工智能,投资者