为什么物理黄金在2025年击败ETF和数字黄金

如果您是黄金投资的新手，您可能会想知道： 我应该购买黄金ETF或实物黄金吗？ 这两种选择都使您可以接触黄金的价格，但它们截然不同 – 对于想要真正安全和保护的投资者， 实物黄金 （金条硬币和酒吧） 是清晰的赢家。

让我们分解差异，以便您可以做出完全明智的决定。

什么是黄金ETF？

一个 黄金ETF（交易所交易基金） 是追踪黄金价格的金融产品。您购买了该基金的股票，就像您会购买股票一样。这些资金通常声称在金库中持有实物黄金，以支持他们发行的股票。

黄金ETF提供：

• 通过您的经纪帐户轻松访问

• 接触黄金价格运动

乍一看，这听起来很方便 – 无需存储或处理实物黄金。但是，ETF具有重大风险，对于新投资者来说并不总是显而易见的。

什么是实物黄金？

实物黄金 指的是拥有真正的金条：您可以牢固地固定或存储的硬币，酒吧或圆形。

实物黄金提供：

• 全球公认的价值

• 直接控制您的资产

尽管您确实需要安排存储，但实物黄金可以为您提供真正的，防危机的保护，尤其是在金融不稳定期间。

黄金ETF的隐藏风险

虽然ETF看起来很简单，但它们使您暴露于 对手风险 – 这意味着您依靠其他多个政党来履行其义务。如果系统中的任何部分分解，您的投资可能会面临风险。

1️⃣你实际上没有黄金

当您拥有ETF时，您自己的股份，而不是金属本身。在金融危机中，您无法保证对实物黄金的索赔。一些ETF甚至限制了普通投资者的身体赎回或拒绝。

2️⃣复杂的监护链

许多黄金ETF（例如GLD和IAU）都使用多层保管人，亚客户和第三方存储提供商。有些人允许亚客户可以存储黄金而无需直接监督或完全法律追索权。如果该链中的任何链接失败，您的ETF投资可能会破裂。

3️⃣监管和操作漏洞

ETF招股说明书包括精美的印刷品，里面充满了保护基金经理和保管人而不是投资者的责任豁免。如果酒吧丢失，损坏，被盗或没有责备，那么您可能几乎没有法律追索权。

4️⃣银行敞口

大多数ETF依靠大型银行存储和管理黄金。具有讽刺意味的是，许多人投资黄金以保护自己免受银行系统的风险，但ETF直接与那些同一机构相关。

5️⃣危机流动性问题

在真正的金融危机中，ETF流动性可能会枯竭，交易可以停止或赎回可能会冻结 – 正是您最需要获得最大投资的情况。在过去的财务活动中，我们已经在其他资产类别中看到了这些冻结。

为什么物理黄金是优越的

当您拿着物理黄金时：

• 您直接拥有它： 没有第三方承诺或数字委托。

• 这是防危机的： 即使银行冻结，市场崩溃或电源电网都会下降，也可以访问。

• 没有对手风险： 无论银行，经纪人或政府发生了什么，您的黄金仍然是您的。

• 真正的多元化： 实物黄金完全保护您在金融系统之外。

黄金作为投资的主要作用是在不确定性时期保护您的财富。只有在您持有金属本身时，只有在其上没有纸张声明时才能完全实现保护。

何时ETF可能有意义

对于短期交易者或希望快速押注黄金价格变动的人，ETF可以提供便利和低收入。但这是交易，而不是保存财富。

对于长期投资者寻求 金融保险，安全和真实的多元化， 物理金条仍然是最安全的选择。

我们的建议：自己真实的物质黄金

在 金色，我们认为认真的黄金投资意味着拥有有形的投资级金条硬币和酒吧。没有数字承诺，没有复杂的托管链，也没有隐藏的风险。

您拥有完全控制的真实黄金，安全地存储在安全的库中或直接交付给您。这就是您实现真正的内心的方式。