加利福尼亚州米尔谷–(美国商业资讯)–Redwood Trust, Inc.（纽约证券交易所股票代码：RWT；Redwood (NYSE:) 或本公司）今天宣布，其 7.75% 可转换优先票据的本金总额约为 4,000 万美元于 2027 年到期（票据），根据 1933 年《证券法》（经修订）（《证券法》）第 144A 条规则，向合理地认为是合格机构买家的人士进行私募发行。该票据将作为公司最初于 2022 年 6 月发行的 2027 年到期的 7.75% 可转换优先票据（初始票据）的重新发行，并将成为其同一系列的一部分，其中本金总额目前为 207,410,000 美元。杰出的。虽然票据最初将根据规则 144A CUSIP 编号进行交易，但公司预计一旦取消传说，票据将使用与初始票据相同的 CUSIP 编号进行交易。此次发行预计将于 2024 年 10 月 11 日结束，但须满足某些交割条件。
票据利息每半年支付一次，分别于每年6月15日和12月15日支付；除非提前回购、赎回或转换，否则票据将于 2027 年 6 月 15 日到期。转换后，票据持有人将收到 Redwood 的普通股，以及代替任何零碎股份的现金。如果 Redwood 发生根本性变化（如管理票据的契约中所定义），在满足某些条件的情况下，票据持有人可以要求 Redwood 以等于票据本金额的现金回购全部或部分票据回购，加上应计和未付利息（如果有）。
2027 年 3 月 15 日之前，持有人只有在发生某些事件时才有权转换其票据。自 2027 年 3 月 15 日起，持有人可以随时选择转换其票据，直至到期日之前的第二个预定交易日收市为止。红木有权选择完全以现金或现金与普通股相结合的方式结算转换。然而，在转换任何票据时，转换价值将在多个交易日内确定，将以现金支付，金额至少为所转换票据的本金额。任何将票据转换为 Redwood 普通股的股份都将受到 Redwood 章程文件中规定的某些所有权限制的约束。转换率为每1,000美元本金票据兑换95.6823股普通股，相当于每股转换价格约10.45美元，较Redwood普通股2024年10月9日收盘价溢价约38%。利率和转换价格须进行惯常的反稀释调整。
Redwood 有权在到期前随时选择全部或部分赎回票据，以保持其作为美国联邦所得税目的的房地产投资信托的地位。此外，在受到某些限制的情况下，Redwood 有权在 2025 年 6 月 16 日或之后选择全部或部分赎回票据，但前提是 Redwood 普通股的最后报告每股售价超过 130指定时间段内转换价格的百分比。任何要求赎回的票据的赎回价格将是等于待赎回票据本金额的现金金额，加上应计和未付利息（如果有）。
Redwood 估计，扣除初始购买者的折扣和佣金以及 Redwood 应付的预计发行费用后，将从此次发行中获得的净收益约为 3820 万美元。 Redwood 打算利用此次发行的净收益来回购其子公司之一先前在私下协商交易中不时发行的部分目前已发行、2025 年到期、利率为 5.75% 的可交换高级票据（2025 年票据）。雷德伍德打算将剩余的净收益（如果有）用于一般公司用途。
2025 年票据回购的条款将取决于多个因素，包括 Redwood 普通股的市场价格以及每次 2025 年票据回购时 2025 年票据的交易价格。如果出于任何原因，Redwood 不使用本次发行的净收益来回购部分 2025 年票据，则预计将净收益用于一般公司用途。
票据以及票据转换时可发行的任何普通股的发售和销售尚未且不会根据《证券法》或任何其他证券法进行登记，并且票据和任何此类股份不得发售或出售除非根据《证券法》和任何其他适用证券法的豁免规定或在不受《证券法》和任何其他适用证券法的注册要求约束的交易中出售。本新闻稿不构成回购任何 2025 年票据或出售票据的要约，也不构成购买票据或票据转换时可发行的任何普通股的要约邀请，也不构成任何票据的出售或任何此类股份，在任何州或其他司法管辖区，此类要约、出售或招揽均属非法。
关于红杉信托
Redwood Trust, Inc.（纽约证券交易所股票代码：RWT）是一家专业金融公司，专注于住房信贷的几个不同领域，我们为美国住房市场中政府计划未充分服务的不断增长的细分市场提供流动性。我们通过一流的证券化平台、整体贷款分配活动和公开交易的股票，向多元化的投资者提供定制的住房信贷投资。我们的业务分为三个部分：住宅消费者抵押银行业务、住宅投资者抵押银行业务和投资组合业务。通过我们的风险投资计划 RWT Horizons ®，我们投资于与我们的运营平台有直接联系的早期公司。此外，通过我们的房屋股权投资 (HEI) 平台 Aspire，我们直接向房主发放 HEI。我们的目标是通过稳定且不断增长的收益和股息、资本增值以及对促进风险意识规模的技术创新的承诺，为股东提供有吸引力的回报。出于税收目的，红杉信托是一家内部管理和结构为房地产投资信托基金 (REIT) 的机构。
警示性声明：本新闻稿包含 1995 年《私人证券诉讼改革法案》安全港条款含义内的前瞻性声明，例如与本次发行和净收益预期用途相关的声明。前瞻性陈述涉及许多风险和不确定性。雷德伍德的实际结果可能与预测存在重大差异，雷德伍德警告投资者不要过分依赖本新闻稿中包含的前瞻性陈述。前瞻性陈述本质上不是历史性的，可以通过诸如预期、估计、将、应该、期望、相信、打算、寻求、计划和类似表达或其否定形式等词语，或通过提及战略、计划来识别。 ，或意图。这些前瞻性陈述受到风险和不确定性的影响，其中包括雷德伍德向美国证券交易委员会提交的文件中描述的风险和不确定性。 Redwood 不承担更新或修改任何前瞻性陈述的义务，无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。
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凯特琳莫里茨
投资者关系主管
电话：866-269-4976
电子邮件：investorrelations@redwoodtrust.com
资料来源：红木信托公司
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