PRA 的 SS4/24 和巴塞尔 3.1 IRB：公司需要了解什么：作者：Ben O'Brien

英国银行面临巴塞尔 3.1 框架下监管资本要求的重大变化。 PRA 最近的出版物 PS9/24 进一步阐明了这些变化，但也给致力于满足合规标准的公司带来了新的挑战。

在这篇文章中，我们将重点关注规则集的 IRB 部分，详细介绍公司在 2026 年截止日期之前实现合规所需采取的基本步骤。

巴塞尔 3.1 IRB 更新：新增内容

2024 年 9 月 12 日，审慎监管局 (PRA) 发布了 PS9/24，这是即将完成的规则​​集的第二部分，重点关注信用风险、产出下限和第三支柱披露。

这些规则与关于违约定义 (SS3/24) 和基于内部评级 (IRB) 方法 (SS4/24) 的监管声明一起发布。此外，PRA 还发布了关于支柱 2A、资本定义、英国资本缓冲框架以及针对小型国内存款机构 (SDDT) 的强大而简单的框架的咨询文件。

了解监管演变

向巴塞尔 3.1 的过渡涉及英国监管框架的重大变化。这些变化影响了多项现有法规和准则，创建了一个更适合英国后欧盟监管环境的新结构。

下图显示了 PRA 政策声明 PS9/24 如何整合各种法规，包括欧盟 CRR、巴塞尔 3 法规以及 PRA PS23/21 的英国技术标准。新框架更新了这些要求，以创建统一的英国方法。

PRA 监管声明 SS3/24 体现了违约信用风险定义管理方式的重大变化。它将 EBA 指南中有关 PD 和 LGD 估算的指南与现有 PRA 要求相结合并进行更新，特别关注抵押贷款的 IRB 方法。

SS4/24 汇集了有关英国 IRB 信用风险方法的多种指导来源。它将 EBA 关于 PD 和 LGD 估算的指南（包括经济衰退条件下的具体要求）与现有 PRA 监管声明进行了整合。

PRA SS4/24：英国 IRB 法规结构的重大变化

以下是主要的结构变化：

资本要求条例 (CRR) 将被 PRA 规则手册取代：
该措辞包含在 PS9/24 版本的附录 2 中。这更新了与 CP16/22 和 PS17/23 共享的规则手册的早期版本。新法规的格式与CRR大致相似，条款编号保持一致，并插入了143A、143B等附加条款。

SS4/24 取代了现有的 IRB 指南： 我们的评估显示，SS4/24 大致上是 EBA 关于 PD 和 LGD 模型的指南 (EBA GL 2017/16)、低迷 LGD 模型 (EBA 2019/03) 和 SS11/13（以及巴塞尔 3.1 的相关更新和补充）的组合。 ）。 SS11/13 的一些要素（例如分档标准和风险权重）现已从 SS4/24 中排除，而是包含在 PRA 规则手册中。

纳入 PRA 规则手册的经济性质、严重性和持续时间的识别：
英国监管技术标准 (PS23/21) 继承自 EBA 版本 EBA-RTS-2018-04（脱欧时的草案），现已作为第 181A 条纳入 PRA 接近最终规则手册中、181B和181C。

语言和术语修订： 修订后的声明使用了更“典型”的 PRA 语言（例如“PRA 预计……”、SS4/24 中的“公司”而不是 EBA 指南中的“机构”），并广泛用以英镑计价的金额替换阈值（例如零售）相当于 EBA 使用的欧元金额。

PRA SS4/24：英国 IRB 规则的重大变化

SS4/24 最终确定了对接近最终规则第 1 部分中定义的现有法规和指南的重大变更：

对于主权国家和大型企业等规模较大、交易量较小的风险敞口，使用 IRB 方法的能力已被取消或修改。

对于规模较小、规模较大的风险敞口，即零售、专业贷款和小型企业，这些规定仍然对企业在 2026 年 1 月 1 日截止日期之前遵守规定提出了挑战，但 PRA 已允许
材料合规性，与推出计划。

PD、EAD 和 LGD 的新“输入底线”：

• 对于 PD，QRRE 交易者和住宅抵押贷款的“一揽子”0.03% 下限已提高至 0.1%，所有其他零售风险敞口则提高至 0.05%。
• 抵押贷款 5% 账户水平和 10% 风险加权投资组合水平 LGD 下限的要求已被保留，但从 SS 转移到监管。
• QRRE（交易者和左轮手枪）的 LGD 下限为 50%，其他无担保零售的 LGD 下限为 30%。
• 对于 EAD，已为循环余额的 EAD 模型引入了标准化/基础值 50% 的换算系数下限。

PRA 规则手册第 92 条规定的新“产出下限”：标准化 RWA 的 72.5%，根据会计准备金处理的差异进行调整。经 CP6/22 协商后，会计条款的处理方式发生了变化 (PS9/24 5.13 – 5.21)。

此外，公司将需要转换现有的认证文件以符合新法规。此过程应包括确定变更领域以及保持一致的要求。

巴塞尔 3.1 IRB 更新：企业下一步应该做什么

由于许多公司可能已经开始评估咨询文件 CP16/22 中提出的变更，我们建议更新这些评估和计划，以与“接近最终”的法规保持一致。理想情况下，此过程应遵循几个关键步骤：

1. 进行差距分析 – 确定规则的变更，例如影响资本、实施或报告的变更

2. 评估资本影响

3. 评估合规影响

4. 审查资本策略和压力测试框架

遵循这些步骤将使公司能够有效地满足新的监管要求，降低风险并使其资本战略与更新的巴塞尔 3.1 框架保持一致。