花旗分析师周二在一份报告中告诉投资者，他们正在购买 Udemy，并预计其股价将比当前水平上涨 100% 以上。
尽管最近面临挑战，花旗仍然对这家教育科技公司保持乐观态度，强调在企业学习与发展（L&D）困难的环境下，该公司在 Udemy Business（UB）方面实现了强劲增长。
该银行写道：“Udemy 及其投资者最近经历了一段艰难时期。尽管在企业学习与发展 (L&D) 面临挑战的周期性环境中，Udemy Business 的整体增长率看起来很强劲（基于 UB 的指导隐含退出率仍轻松超过 10%，与企业学习与发展 (L&D) 同行相比还不错），但最终还是整体增长才是最重要的。”
尽管花旗承认 Udemy 最近面临着困难时期，但他们强调该公司的估值代表着一个极具吸引力的机会。
分析师写道：“我们将该集团的评级定为买入，目标价为 20 美元，这意味着该集团的股价较当前水平有 100% 以上的上涨空间。”
他们指出，尽管 Udemy 2024 年约 7% 的营收增长率看似不尽如人意，但该公司正在通过加速实现利润和自由现金流目标来弥补这一差距。
尽管该投资银行承认，在收入增长明显显现之前，该股不太可能出现大幅估值调整（这可能要到 2025 年底），但他们仍认为该股目前的估值非常高。
由于该比率仅为当年销售额 (EV/Sales) 的 1 倍，分析师认为这对于 12 个月期限的投资者来说是一个“绝佳机会”。
总体而言，花旗对 Udemy 的看法很明确：尽管面临挑战，但该股仍具有巨大的上涨潜力，因此对于长期投资者来说值得强力买入。
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